La “grande transmission” : le transfert générationnel qui bouleverse le patrimoine français

Le transfert générationnel, surnommé la “grande transmission”, est en train de transformer le visage patrimonial de la France. Ce phénomène majeur soulève de nouveaux enjeux d’équité, d’opportunités, et interpelle sur la vision sociale de demain.

Un patrimoine concentré chez les baby-boomers

Les baby-boomers détiennent aujourd’hui une part considérable du capital français, et s’apprêtent à transmettre entre 2 000 et 3 000 milliards d’euros au cours des prochaines années. L’ampleur de cette transmission n’a jamais été observée dans l’histoire économique française et marque un véritable tournant.

Des conséquences sociales notables

La transmission intergénérationnelle renforce les inégalités patrimoniales, notamment parce que les héritages sont reçus tardivement – en moyenne autour de 60 ans. Par ailleurs, l’accès à la propriété immobilière devient de plus en plus complexe pour les jeunes générations, qui peinent à constituer leur propre capital.

Une fiscalité parmi les plus élevées d’Europe

La France se distingue par une fiscalité des successions très stricte : jusqu’à 45% en ligne directe (enfants, petits-enfants) et 60% en ligne indirecte (non parents), selon un barème progressif. En 2023, l’État a ainsi perçu plus de 16 milliards d’euros de droits de succession, une source de recettes non négligeable.

Anticiper, optimiser et protéger

Face à cette pression fiscale, les stratégies d’anticipation sont devenues incontournables : donation, démembrement de propriété, assurance-vie, pacte Dutreil… Autant de mécanismes pour optimiser la transmission tout en limitant les prélèvements et en respectant la réserve héréditaire.

Un débat de société sur l’équité

Au cœur du débat : comment adapter la fiscalité pour mieux prendre en compte le patrimoine déjà reçu au cours d’une vie ? L’objectif est de rendre le système plus progressif et mieux réduire les écarts de fortune, afin de ne pas amplifier les inégalités existantes.

Plus qu’une question fiscale : une vision sociale

La transmission générationnelle dépasse le cadre de la fiscalité. Elle pose des questions profondes d’opportunité, d’équité et de cohésion sociale. Ce sujet interpelle tous les Français : est-ce que le plan de transmission est adapté à ces nouvelles réalités ?

Pour aller plus loin sur ce sujet clé, n’hésitez pas à engager la discussion : votre plan de transmission est-il en phase avec les enjeux de demain ? Contactez-moi pour en discuter.